数字银行成长性和盈利能力可期

来源：中国证券报 戴安琪

回望极不平凡的 2020 年，银行业在战“疫”中冲锋在前，积极发挥金融力量、纾困小微企业、聚焦实体经济，也在改革创新中勇毅笃行，发力金融科技、推动数字化转型。

展望 2021 年，银行业将继续推动改革转型向纵深大步迈进、锻造质量金字招牌、激发金融科技生产力。

精准滴灌深耕实体

一直以来，支持实体经济发展都是银行业义不容辞的责任。

2020 年，突如其来的新冠肺炎疫情给企业带来巨大压力。不少中小微企业面临资金链紧张、经营压力加大的困境。银行业积极践行责任，持续为企业“输血”。据中国银行业协会专职副会长潘光伟介绍，一方面，银行业对接疫情防控企业融资需求，加大对疫情影响行业和地区、中小微企业、先进制造业的信贷投放力度，促进复工复产。另一方面，向疫情防控企业减费让利。今年前 10 个月金融系统通过降低利率、中小微企业延期还本付息和普惠小微信用贷款两项直达工具、减少收费、支持企业进行重组和债转股等渠道，已向实体经济让利约 1.25 万亿元。

不少银行表示，将继续担起主流银行的责任，保持服务实体经济重点领域和薄弱环节的政策合理延续，按照最新政策要求做好制造业、普惠小微、企业纾困、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等方面工作，更加有力服务“六稳”“六保”。

光大证券王一峰预计，2021 年银行业信贷投放结构将呈现“扶创新、促零售、稳基建、控地产”特点。对公贷款按照“总量稳定、结构优化”原则执行：一是制造业领域信贷投放突出重点；二是基建领域信贷资源配置以稳为主，重在优化资源配置效率；三是房地产融资依然坚持“稳中从紧”。

科技赋能促进转型

将科技的基因嵌入金融是近年来银行业的发力点之一。

据中国证券报记者统计，目前已有包括中国银行、工商银行、建设银行、兴业银行、招商银行、光大银行、民生银行、华夏银行、北京银行、平安银行、农业银行、交通银行在内的 12 家银行成立了金融科技子公司。

除金融科技子公司外，直销银行也正在扩容。2020 年末，招商银行和邮储银行分别公告称，获批筹建直销银行子公司，至此全国共有三家独立法人直销银行。直销银行是以互联网为主要渠道，通过计算机、手机、电话以及其他电子服务手段为客户提供服务的银行形式，是完全的业务线上化的数字银行概念。

展望未来，“直销银行作为科技赋能的数字银行，通过差异化的智能金融产品、集约化的运营模式以及大数据技术的风控，将成为银行未来拓展零售业务的主战场，其成长性和盈利能力可期。”财信证券分析师周策称。

华泰证券沈娟表示，随着央行数字货币的深入推进，未来商业银行将作为数字货币运营机构，参与支付产品设计创新、业务运维等服务。前瞻布局数字支付的优质银行有望在未来积极介入数字货币支付领域，迎来更为广阔的发展空间。